Günlük Bülten

Günaydın. Küresel piyasalarda bu sabah zayıf bir başlangıç görüyoruz. Benzer şekilde, Borsa İstanbul'da da momentum kaybı dikkat çekiyor. BIST 100 endeksinde 10.150 desteği altında 10.050 civarında kapanış gerçekleşti, ancak 10 bin psikolojik destek seviyesi altında 9.700 – 9.800 bandına kadar geri çekilme riski devam ediyor. 10.150 ise ilk direnç olarak izlenebilir. Dün açıklanan tasarruf ve verimlilik paketinin BIST üzerinde ek bir baskı yarattığını düşünmüyoruz. Fakat, ileride detaylar netleştikçe kamuya iş yapan şirketler üzerinde kısmi baskılar oluşabilir. Diğer yandan, yabancı yatırım bankalarının TL cinsi varlıklara ilişkin olumlu görüşlerinin de devam ettiğini görüyoruz. Bu dönemde, BIST’te kısa vadeli ve trade amaçlı pozisyon risklerini sınırlı tutmak, yakın destek (stop-loss) seviyeleri ile hareket etmek, orta – uzun vadeli yüksek getiri potansiyeli sunan şirketlerde kademeli biriktirme amaçlı işlemler yapmak tercih edilebilir. Günün ajandasında ABD’de açıklanacak ÜFE verileri öne çıkıyor. Türkiye 5 yıl vadeli CDS primleri ise yeniden 280 baz puan altında, 275 baz puanda fiyatlanıyor.

• BIMAS (Nötr): Bim 2023 yılı sonuçlarını 15,5 milyar TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net kar, bir önceki yıla göre %7 daraldı. Açıklanan net karda, enflasyon düzeltmesinden kaynaklanan 19,6 milyar TL düzeyinde net parasal kazanç etkili oldu. 4Ç23 için açıklanan TMS-29 etkilerinden arındırılmış net kar çeyreklik bazda %10, yıllık bazda ise %26 artarak 4,2 milyar TL düzeyinde gerçekleşti. 
  
• TCELL: Turkcell, 1Ç24 finansal sonuçlarını 27 Mayıs tarihinde açıklayacağını duyurdu.
• DESA: Desa’nın mevcut kayıtlı sermaye tavanını 245 milyon TL’den 750 milyon TL’ye yükseltilmesine ilişkin başvurusu tescil edildi.
• ASELS: Aselsan, 353,8 milyon USD tutarında sözleşme imzaladı. Tutar, 2023 yılı USD bazlı gelirlerinin %13’üne tekabül ediyor. Ek olarak şirket, pay başına brüt 0,11 TL temettü dağıtma kararı aldı. Temettü verimi %0,2 düzeyinde.
  
• BORLS: Borlease Otomotiv, 2023 finansal sonuçlarını 509 milyon TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net kar yıllık bazda 44% oranında azaldı.
• CRFSA: CarrefourSA, yurt içinde tahsisli olarak ve/veya nitelikli yatırımcılara satış yoluyla azami 5 milyar TL düzeyinde borçlanma aracı ihraç etme kararı aldı.
• CVKMD: CVK Maden, 2 milyon USD tutarında sözleşme imzaladı. Tutar, 2023 yılı USD bazlı gelirlerinin %3’üne tekabül ediyor.
• GEDZA: Gediz Ambalaj, 2023 yılı finansal sonuçlarını 75mn TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net karda, enflasyon düzeltmesinden kaynaklanan 124mn TL net parasal kayıp etkili oldu.
• KRPLS: Koroplast, Metro Türkiye’ye ait özel markalı çöp torbaları üretimi ve perakende satışına ilişkin sözleşme imzaladı.
• UZERB: Uzertaş Boya, Probel Yazılım şirketinin sermayesinin %51’ine tekabül eden payları 117,5 milyon TL bedelle satın aldı.

Cari açık mart ayında 4,5 milyar dolar oldu

Cari işlemler açığı martta 4,5 milyar dolar ile 4,3 milyar dolar olan kurum tahminimize yakın bir gerçekleşme gösterdi. Piyasanın cari açık beklentisi 3,9 milyar dolardı. Böylelikle yıllık açık 31,9 milyar dolar seviyesinden 31,2 milyar dolar seviyesine geriledi. Altın ve enerji hariç cari işlemler hesabı (çekirdek denge) aylık 782 milyon dolar fazla verirken, yıllık fazla 36 milyar dolar seviyesi ile önemli bir değişim göstermedi. Cari işlemler açığında mart ayında görülen yükselişte altın ithalatı ve ödemeler dengesi tanımlı dış ticaret açığındaki artışın etkili olduğunu görmekteyiz.

• Ticaret Bakanlığı tarafından ayına ilişkin açıklanan öncü veriler yıllık dış ticaret açığındaki gerilemenin nisan ayı itibariyle durulduğuna işaret ediyor. Nisan ayına ilişkin açıklanan öncü verilere göre ihracat yıllık bazda %0,1 artarak 19,3 milyar dolar olurken, ithalat ise nisan ayında yıllık %4,2 oranında artışla 29,2 milyar dolar olarak gerçekleşti. Öncü veriler çerçevesinde dış ticaret açığı nisan ayında önceki ayki 7,3 milyar dolar düzeyinden 9,9 milyar dolara yükselirken, yıllık dış ticaret açığı ise 91,5 milyar dolardan 92,7 milyar dolara geriledi.

Ayrıntılı rapor için tıklayınız.

Kamuda tasarruf paketi açıklandı

Cumhurbaşkanı Yardımcısı Cevdet Yılmaz ve Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek dün kamuda tasarruf paketinin detayların paylaştı. Kamuda tasarruf, bütçede harcama disiplini ve kamu yatırımları olmak üzere üç ana başlıktan oluşan tasarruf paketi ile birlikte temelde dezenflasyon sürecinin desteklenmesi ve bütçe açığının azaltılması hedefleniyor. Bu çerçevede; yatırımların öncelikli alanlara yönlendirilmesi, kamu maliyesi alanında reformlar, deprem riski hariç yeni bina alımı ve yapımını 3 yıl süreyle durdurma, kamuda 3 yıl boyunca sadece emekli olan personel sayısı kadar istihdam sağlama, yeni araç satın alımı ve kiralamasının 3 yıl durdurulması, yabancı menşeli araç alınmaması, kırtasiye masraflarının kısıtlanması gibi hedefler ile vergi reformları ve kayıt dışılıkla mücadele mesajları verildi.

• OVP’de 2024’e ilişkin 2,65 trilyon TL tutarında yüksek bir bütçe açığı tahmini olduğu görülüyor. Deprem harcamalarının bütçe üzerindeki yükünün büyük kısmının 2023 yılı gerçekleşmelerinde eritilmiş olması ile birlikte 2024 bütçe açığının OVP tahminin altında gerçekleşmesini bekliyoruz. Bu çerçevede 2024 yılına ilişkin bütçe açığı tahminimiz 2 trilyon TL ( GSYİH’ya oranı %5,2) seviyesinde bulunuyor.