Web sitemizi kullanabilmek için javascript özelliğini etkinleştirmeniz gerekmektedir.

09.07.2025

Günlük Bülten

Tacirler Yatırım

Detaylı PDF   -   1.73 MB

Güne Başlarken

Günaydın. Küresel risk iştahı dengeli, ABD’den gelen tutarsız açıklamalar piyasaların da yönsüz kalmasına neden oluyor. Dün 9 Temmuz'dan 1 Ağustos'a uzatılan gümrük tarifelerine dair sürenin esnetilebileceği mesajları piyasalara moral verirken, ABD Başkanı Trump’ın “bir süre uzatımı olmayacağını” söylemesi moralleri bozdu. Yine de bütün bu gelişmelerin halen bir pazarlık konusu olduğunu ve Ağustos ayından itibaren yine istisnalar ve süre uzatımları olabileceğini düşünüyoruz. Piyasalara baktığımızda ABD vadelileri yatay, Avrupa vadelileri ve Asya borsaları genel olarak pozitif bölgede. Borsa İstanbul'da iç siyasi gelişmelerin baskısı yeniden hissediliyor. BIST 100 endeksi 9.800 / 10.000 destek bandına geri dönüyor, gün içinde bu bölgenin test edildiğini izleyebiliriz. Orta vadede ise, PPK’dan faiz indirim beklentileri devam ettiği sürece 270 $ ve 297 $ dirençlerinin (TL bazında 10.800 ve ardından 11.500 / 12.000 bandının) yakın vadeli hedef konumunda kalmayı sürdüreceğini düşünüyoruz. Ancak, iç siyasi gelişmeler bu fiyatlamaları geciktirebilir, hatta belirsizliğin ve gerginliğin artması durumunda bu hedefler geçersiz de kalabilir. Resmi Gazete'de yayınlanan karara göre, kısa vadeli TL mevduat ve yatırım fonları için stopaj oranları artırıldı. TL mevduatlarda, stopaj oranı 6 aya kadar vadelerde %15’ten %17,5’e; bir yıla kadar vadelerde ise %12’den %15’e yükseltildi. Bu gelişmenin piyasalar üzerinde doğrudan bir etkisi olmasını beklemiyoruz. Günün ajandası sakin, TSİ 21:00’de Fed tutanakları takip edilecek. Türkiye 5 yıl vadeli CDS primleri güne 288 baz puandan başlıyor.

Günlük Teknik Analiz Bazlı Hisse Önerileri

Şirket ve Sektör Haberleri

MIATK: Mia Teknoloji, Gazi Üniversitesi Teknoparkı tarafından onaylanan MİA-Sağlık Entegrasyon Bilgi Sistemi V2 projesine 1 Haziran 2025 itibarıyla başlamıştır. Bütçesi 12,28 milyon TL olan proje 18 ay sürecek olup, yapay zekâ, mobil erişim ve veri güvenliği gibi teknolojilerle sağlık sektörüne yönelik entegre bir dijital sistem geliştirilmesi hedeflenmektedir.

REEDR: Reeder, %100 iştirak Reeder Enerji Dış Ticaret'in e-ticaret alanında etkin faaliyet gösterecek şekilde yeniden yapılandırılmasına karar verildiğini açıkladı.

SUWEN: Suwen, azami pay sayısının 13,8 milyon adet, azami fon tutarının 300 milyon TL olarak belirlendiği bir pay geri alım programı başlattığını açıkladı.

THYAO: Türk Hava Yolları, Haziran 2025'te toplam yolcu sayısını %4,9 artırarak 8,2 milyona taşıdı. Dıştan dışa transfer yolcu %5,9 artışla 2,8 milyon olurken, doluluk oranı %82,2 ile geçen yıla göre 0,3 puan geriledi. AKK %7,1 artışla 23,6 milyar km’ye, taşınan kargo %3,1 artışla 180,1 bin tona ulaştı. Ocak-Haziran döneminde ise yolcu sayısı %3,9 artışla 42,2 milyon olurken, dıştan dışa transfer yolcu %8,2 büyüdü. 6 aylık dönemde AKK %5,6 artışla 128,9 milyar km’ye, kargo hacmi ise %3,2 artışla 1,02 milyon tona yükseldi. Haziran sonu itibarıyla filodaki uçak sayısı 485 oldu.

Ekonomi ve Politika Haberleri

Yatırım fonları ve kısa vadeli mevduata uygulanan stopaj oranı %17,5'e yükseltildi

Resmi Gazete'de yayımlanan kararla kısa vadeli TL mevduat ve yatırım fonları için stopaj oranı %15'ten %17,5'e yükseltildi. 6 aya kadar vadeli hesaplarda stopaj %17,5'e, 1 yıla kadar vadeli hesaplarda ise %12'den %15'e çıkarıldı. Hatırlanacağı üzere mevduat ve yatırım fonlarında stopaj oranı son olarak 1 Şubat'ta artırılmıştı.

Hazine bu hafta 145,5 milyar TL iç borçlanma gerçekleştirdi

Hazine, dün düzenlediği 7 yıl vadeli değişken faizli ve 9 yıl vadeli sabit kuponlu tahvil ihalelerinde, ROT satışlar dahil piyasalardan toplam 48,3 milyar TL borçlandı. Değişken faizli ihalede dönemsel faiz %22 olurken, ihalede talep / satış rasyosu 4,52x ile yüksek bir seviyede oluştu. Sabit kuponlu ihalede ise ortalama bileşil getiri %31,55, talep/ satış rasyosu ise 2,66x olarak gerçekleşti. Sabit kuponlu ihalede de talebin güçlü olduğu dikkat çekti. Böylelikle, Hazine’nin bu ay gerçekleştirdiği toplam iç borçlanma tutarı 145,5 milyar TL’ye yükseldi.

  • Hazine, 14 Temmuz'da 2 ve 5 yıllık vadede yeni gösterge tahvillerin ihracını gerçekleştirecek. Aynı gün içerisinde 4 yıl vadeli TÜFE’ye endeksli tahvil ihalesi de gerçekleşecek. 21 Temmuz’da ise 2 yıl vadeli kira sertifikası ve 1 yıl vadeli dolar cinsi tahvil & 1 yıl vadeli dolar cinsi kira sertifikası doğrudan satışları düzenlenecek ve temmuz ayı iç borçlanma programı tamamlanacak.
  • Temmuz – Eylül 2025 dönemine ilişkin iç borçlanma stratejisi çerçevesinde Hazine, temmuz ayında 316,6 milyar TL’lik itfası karşılığında, yedi ihale ve üç doğrudan satış ile birlikte iç piyasalardan toplam 376,4 milyar TL borçlanmayı planlıyor – öngörülen geri çevirme rasyosu %119.

VIOP 30 Teknik Analiz

VIOP 30 Teknik Analiz

BIST 100 Teknik Analiz

BIST 100 Teknik Analiz

FX Teknik Analiz

FX Teknik Analiz

USD/TRY

40 üzerinde işlem görmeye devam eden kurda, Türk lirasında hafta başından bu yana devam eden negatif ayrışma ile birlikte yukarı yönlü eğilimin hızlanarak sürdüğü takip ediliyor. Teknik göstergeler ve TL’de devam den zayıf görünüm, yakın vadede 40 üzerindeki konsolidasyon eğiliminin devamına işaret ediyor. Tarihi zirve seviyelerinde işlem görmekte olan kurda, 39,90, 39,74 ve 39,55 seviyeleri destek konumunda yer alıyor.

EUR/USD

Teknik göstergeler EURUSD paritesinin yakın vadede 1,16 – 1,1830 bandında işlem görebileceğine işaret ediyor. Dolar endeksinde son günlerde etkili olan yükseliş paritede kısmi satışları beraberinde getirse de, indikatörler yakın vadede 1,17 üzerinde bir tutunma çabası oluşabileceğini gösteriyor. Paritede 1,1830 seviyesi kısa vadeli önemli bir direnç konumunda yer alıyor. Yükselişlerin 1,20’ye doğru hızlanması için 1,1830’un aşılması önem arz ediyor. Paritede 1,1690, 1,1620 ve 1,1570 seviyeleri destek; 1,1755, 1,1830 ve 1,1900 seviyeleri ise direnç olarak izleniyor.

XAU/USD

Ons altında, yakın vade için 3.250$ – 3.500$ işlem aralığı beklentimizi sürdürüyoruz. Teknik göstergeler, önemli bir destek konumunda yer alan 3.250$ seviyesi altında kalıcı bir düşüşün zor olduğuna ve altındaki geri çekilmelerin sınırlı kalmaya devam edebileceğine işaret ediyor. Ons altında 3.285$, 3.250$ ve 3.220$ seviyeleri destek; 3.330$, 3.350$ ve 3.385$ seviyeleri ise direnç konumunda yer alıyor.

XAG/USD

Teknik göstergeler, gümüşteki yükseliş potansiyelinin sürdüğünü ve geri çekilmelerin sınırlı kalmaya devam edebileceğini gösteriyor. Trend ve momentum indikatörleri, kısa vade için 35$ – 37,50$ seviyeleri arasında bir hareket ihtimalini destekliyor. Önemli hareketli ortalamaların hemen üzerinde bulunan 35$ seviyesi, yakın vadede olası geri çekilmelerde kritik bir destek konumunda yer alıyor. Gümüşte 36,40$, 35,90$ ve 35,53$$ seviyeleri destek; 36,80$, 37,20$ ve 37,60$ ise direnç olarak izleniyor.

İşleminiz Yapılıyor. Lütfen Bekleyiniz.