Günlük Bülten

Günaydın. Küresel risk iştahı bu sabah dengeli. İki hafta sonra ABD’de başkanlık koltuğuna oturacak olan Trump’ın Grönland, Panama, Meksika Körfezi, Kanada, Çin ve Rusya ile ilgili söylemleri tepki toplamaya devam ediyor, fakat henüz bu tepkilerin piyasada bir etkisi gözlemlenmiyor. Bununla beraber, 20 Ocak’tan itibaren küresel siyasi gelişmelerin piyasa etkisi artabilir. Borsa İstanbul'da dün sabah paylaştığımız tepki hareketi sonrasında tam 10.000 seviyesinden kapanış yaşandı. Yabancı alımları ve para girişiyle desteklenen bu tepkinin bugün de devam etmesini bekleriz. BIST 100 endeksi için takip edilmesi gereken dirençler 10.160 ve 10.280, destekler ise 9.880 ve 9.780. Günün ajandasında içeride işsizlik oranı ve Kasım ayı sanayi üretim verisi takip edilecek. Kasım verisiyle beraber 2024 için dördüncü çeyreğin ikinci ayına dair veriyi de görmüş olacağız ve böylece 4Ç24 GSYH büyüme performansına dair daha fazla ipucu elde etmiş olacağız. Genel olarak üçüncü çeyreğe oranla daha güçlü bir büyüme bekliyoruz ve verinin de bu görüşü teyit etmesini bekliyoruz. Dışarıda ise ABD tarım dışı istihdam verisi, işsizlik oranı ve ortalama saatlik kazançlar gibi önemli veriler takip edilecek. Bu veriler Fed'in izleyeceği politikalar açısından önemli. Türkiye 5 yıl vadeli CDS primleri güne 267 baz puandan başlıyor.

ANSGR: Şirket, 2024 brüt prim üretimini 69,6 milyar TL olarak açıkladı ve bir önceki yıla göre %57,3 oranında artış gerçekleştiğini bildirdi.

ARSAN: Arsan Tekstil, şirketin %40 oranında iştiraki olan Arsan Hazır Beton A.Ş.'nin kullanacağı 427 bin USD tutarındaki kredi sözleşmesinin, söz konusu şirketteki pay oranında kefalet verilerek imzalanmasına karar verildiğini açıkladı.

DGNMO: Doğanlar Mobilya, 31 Aralık 2024 itibarıyla toplam satış noktası sayısının yurt içinde 685, yurt dışında 110 olmak üzere 795'e ulaştığını açıkladı.

OZATD: Özata Denizcilik, 1,2 milyon USD tutarında gemi tamir bakım ve onarım sözleşmesi imzaladı.

RALYH: Ral Yatırım Holding, katılmış olduğu ihalede 1,3 milyar TL teklif ile en düşük 3. Teklifi verdiğini, teklifin değerlendirme aşamasında olduğunu bildirdi.

TCELL: Turkcell Genel müdürü Ali Taha Koç, Las Vegas’ta yapılan Tüketici Elektriği Şovu (CES2025)’nda yapmış olduğu açıklamalarda, 5G frekans ihalesi için 10 yıllık ödeme planı talebiyle Ulaştırma Bakanlığı ile görüştüklerini ve düşük maliyetli 5G telefon üretimi için ortaklık çalışmaları sürdüğünü belirtti.

TKFEN: Tekfen Holding, ortalama 65,40 TL fiyattan 32 bin 600 adet payın geri alındığını duyurdu. İşlem sonucunda, sahip olunan payların şirket sermayesine oranı %2,99’a yükseldi.

VESTL: Vestel Elektronik, İtalya'da şirketin ürün ve hizmetlerinin satışı ile dağıtımını üstlenen Gruppo Industriale Vesit'in tüm hisselerinin, Hollanda merkezli %100 dolaylı bağlı ortaklığı Vestel Holland tarafından 120 bin Euro bedelle satın alındığını duyurdu.

Sanayi üretiminin önceki aya göre daha sınırlı bir daralmayı işaret etmesini bekliyoruz

Bugün saat 10:00’da kasım ayına ilişkin sanayi üretimi verileri açıklanacak. Mevsim ve takvim etkilerinden arındırılmış sanayi üretimi ekim ayında aylık %0,9, takvim etkilerinden arındırmış sanayi üretimi ise yıllık %3,1 daralma kaydetmişti. Kasım ayına ilişkin öncü göstergeler ise sanayi üretimindeki güç kaybının hafifleyerek devam ettiğine işaret ediyor. Bu çerçevede sanayi üretiminde mevsimsel etkilerden arındırılmış aylık değişimin kasım ayında da negatif tarafta kalması, ancak ekim ayına kıyasla daha sınırlı bir daralmaya işaret etmesi beklenebilir. Sıkı finansal koşulların sanayi aktivitesi üzerinde baskı yaratmaya devam edeceği ve aktivitedeki zayıf görünümün bir süre daha korunacağı görüşündeyiz.

• Tüketim eğiliminde 2024 yılının son aylarında görülen ısrarlı artışın, 2024 yılının son çeyreğinde çeyreksel bazda pozitif bir büyümeyi beraberinde getirme ihtimalinin arttığını değerlendiriyoruz. Ancak, yıllık GSYİH büyümesinin önümüzdeki iki çeyrek boyunca gerilemeyi sürdüreceğini tahmin ediyoruz. Bu gelişmeler ışığında, tahminlerimiz üzerindeki aşağı yönlü riskleri gözetmekle birlikte, GSYİH büyümesinin 2024 yılını %2,9 seviyesinde tamamlamasını ve 2025 yıl sonunda %2,6 düzeyinde oluşmasını bekliyoruz.

Saat 10:00’da kasım ayı işgücü istatistikleri açıklanacak

Mevsim etkisinden arındırılmış işsizlik oranı ekim ayında %8,7 seviyesinden %8,8 seviyesine yükseldi. İşgücü istatistikleri içerisinde yakından izlediğimiz ve daha geniş tanımlı bir işsizlik göstergesi olan âtıl işgücü oranı ise önceki aya göre 1,9 puan artarak %27,6 seviyesine çıktı. Ekim ayı itibariyle mevsim etkisinden arındırılmış zamana bağlı eksik istihdam ve işsizlerin bütünleşik oranı %17,3 seviyesinden %18,5 seviyesine tırmanırken, işsiz ve potansiyel işgücünün bütünleşik oranı ise %17,9 seviyesinden %19 seviyesine çıktı.

Hisse ve tahvil piyasasında sınırlı yabancı alımı yaşandı

Yabancı yatırımcılar 27 Aralık – 3 Ocak haftasında hisse piyasasında 42,1 milyon dolar, tahvil piyasasında ise repo işlemleri hariç 187,5 milyon dolarlık sınırlı bir alım gerçekleştirdi. Yabancı yatırımcının toplam tahvil stoku içerisindeki payı bu dönemde %7,7 seviyesinden 57,9’a yükseldi. Aynı hafta içerisinde yerleşiklerin altın hariç parite etkisinden arındırılmış DTH’ları 166 milyon dolar artış gösterirken, altın dahil toplam DTH hesapları fiyat etkisinden arındırılmış 144 milyon dolar artış gösterdi. 27 Aralık – 3 Ocak haftasında TCMB net döviz rezervi 4,1 milyar dolar dolar artarak 67,6 milyar dolara çıkarken, brüt döviz rezervi ise 2,9 milyar dolarlık artışla 158 milyar dolara çıktı. Swap hariç net rezerv ise 2,9 milyar dolar artarak 46,6 milyar dolara çıktı. Ayrıntılı rapor için tıklayınız.