05.03.2024
Günlük Bülten
Tacirler Yatırım
Detaylı PDF - 812 KBGüne Başlarken
Küresel risk iştahının zayıf olduğu bir güne başlıyoruz. Enflasyon verileri sonrasında PPK’dan ek sıkılaşma beklentilerinin seslendirilmesi ile 8900 desteğine kadar gerileyen XU100 endeksi, dün 22 günlük hareketli ortalamasının da altında kapandı. Burada zayıflık bir süre daha devam edebilir. XU100 endeksi için dirençler 8980 ve 9040, destekler 8830 ve 8700. Günün ajandasında ABD verilerinin ağırlığı dikkat çekiyor. Özellikle, ABD’de ekonomik faaliyetin %80’ini temsil eden ISM hizmet endeksi (18:00) takip edilecek. Türkiye’nin 5 yıllık CDS primleri güne 306 puan seviyesinden başlıyor.
Model Portföy
Günlük Teknik Analiz Bazlı Hisse Önerileri
Ekonomi ve Politika Haberleri
Yıllık TÜFE şubat ayında %67,1’e yükseldi
Şubat ayı TÜFE aylık artışı %4,5 olurken, yıllık artış %64,9’dan %67,1’e yükseldi. Şubat TÜFE artışı kurum tahminimiz olan %3,4 ve piyasa medyan tahmini olan %3,9 seviyesinin üzerinde bir yeri işaret etti. Diğer taraftan ÜFE aylık bazda %3,7 yükselirken, yıllık ÜFE %44,2 seviyesinden %47,3’e çıktı.
- Gıda fiyatları tarafında %8,3 oranında güçlü bir aylık artışın olduğu ve gıdanın şubat ayındaki yüksek aylık artışta önemli rol oynadığını görmekteyiz. Bununla birlikte yıllık gıda enflasyonu %69,7’den %71,1’e yükseldi.
- Şubat ayında enerji fiyatlarındaki aylık artışın %2,96’ya indiği dikkat çekti. Yıllık enerji fiyat artışı ise şubat itibariyle %32,9 seviyesinden %36 seviyesine tırmandı. Çekirdek göstergelere bakıldığında ise şubat ayında yıllık TÜFE-B artışı %67,7 seviyesinden %70,3’e, TÜFE-C artışı ise %70,5 seviyesinden %72,9’a yükseldi.
- 2024 yıl sonu TÜFE tahminimiz %43 seviyesinde bulunuyor. Enflasyonda temmuz ayına kadar %60 seviyesi altına bir düşüş beklemiyoruz. Yıllık TÜFE artışının Mayıs 2024’te %75 civarında zirve yapmasını ve ardından bir gerileme dönemine girmesini bekliyoruz. Yıllık TÜFE’nin 2024 yaz aylarında yaklaşık 30 baz puanlık bir düşüşün ardından son çeyreğin başında %45 civarında oluşacağını ve 2024 yılını %43 seviyesinde tamamlayacağını öngörüyoruz.
Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek dün katıldığı bir programda temel önceliğinin enflasyonla mücadele olduğunu vurgularken, maliye tarafında enflasyonu yükseltecek bir adım atmayacaklarını ifade etti. Vergilerde genel oranların artırılması konusunun gündemlerinde olmadığını dile getiren Şimşek; KDV, gelir vergisi, kurumlar vergisi genel oranlarında artış olmayacağını ve MTV'de bir düzenleme olmayacağını dile getirdi. Para politikasına ilişkin de değerlendirmelerde bulunan Şimşek, politika faizinin yıllık bileşiğinin %56'lara denk geldiğini ve mevduat faizinin 50'ler seviyesinde olduğu belirterek TL'yi destekleyen bir politika setinin olduğunu vurguladı. Bir sonraki PPK toplantısı 21 Mart’ta gerçekleşecek. Yılbaşından bu yana verilerin mesajlar çerçevesinde mart toplantısında para politikasında bir değişikliğe gidilmemesini ve politika faizinin %45 düzeyinde sabit tutulmasını beklemekteyiz. Gelecek dönemde piyasalarda oluşan likidite fazlasına yönelik ek önlemler alınmasını ve sterilizasyon sürecinin yoğunlaştırılmasını bekliyoruz.
Ayrıntılı raporumuz için tıklayınız.
Saat 10:00’da TCMB Aylık Fiyat Gelişmeleri Raporu açıklanacak
Söz konusu rapor teknik nitelikte olup politika mesajı içermez. Ancak TCMB’nin temel enflasyon eğilimi yolundaki değerlendirmeleri ve kısa vade enflasyon dinamikleri konusundaki analizleri yakından takip edilecek.
Reel efektif döviz kurunun şubat ayında 58,4’e yükselebileceğini hesaplıyoruz
Şubat ayına ilişkin reel efektif döviz kuru (REK) bugün saat 14:30’da açıklanacak. Şubat ayı ortalama eşit ağırlıklandırılmış sepet kur ve enflasyon gerçekleşmelerini göz önüne aldığımızda REK’in bir önceki ayki 56,95 seviyesinden 58,4 seviyesine yükselebileceğini hesaplıyoruz.
Şirket ve Sektör Haberleri
(Nötr) PGSUS – Pegasus, 4Ç23 finansal sonuçlarını 11,86 milyar TL net kar ile piyasa beklentisinin %541 üzerinde açıkladı. Açıklanan net kar çeyreklik bazda %54, yıllık bazda %186 arttı. Ancak, net karın 11,09 milyar TL’lik kısmı ertelenmiş vergi gelirlerinden elde edildi. Açıklanan FAVÖK ise çeyreklik bazda %70, yıllık bazda %9 daraldı.
(Nötr) AYGAZ – Aygaz, 4Ç23 finansal sonuçlarını 2,12 milyar TL net kar ile piyasa beklentisinin %43 üzerinde açıkladı. Açıklanan net kar çeyreklik bazda %12, yıllık bazda %47 daraldı.
(Negatif) SISE – Şişecam, 4Ç23 finansal sonuçlarını 3,76 milyar TL net kar ile piyasa beklentisinin %12 altında açıkladı. Açıklanan net kar, çeyreklik bazda %29, yıllık bazda %59 azaldı.
(Nötr/Negatif) TUPRS – Tüpraş, 4Ç23 finansal sonuçlarını 18,3 milyar TL net kar ile piyasa beklentisinin %50 üzerinde açıkladı. Açıklanan net kar, çeyreklik bazda %14, yıllık bazda %52 azaldı. Ek olarak şirket pay başına brüt 10,38 TL temettü dağıtma kararı aldı. Temettü verimi %6,43 düzeyinde. Şirketin 2024 beklentileri ise:
- Ürün Marjı Beklentisi ~ 14$/v,
- Kapasite kullanım: %85-90,
- Toplam Üretim: ~26 milyon ton,
- Toplam Satış: ~30 milyon ton düzeyindedir.
(Nötr) HTTBT – Hitit Bilgisayar, 4Ç23 finansal sonuçlarını 46 milyon TL net kar ile piyasa beklentisinin %25 altında açıkladı. Açıklanan net kar çeyreklik bazda %15, yıllık bazda %14 arttı.
(Pozitif) PENTA – Penta Teknoloji, 4Ç23 finansal sonuçlarını 117 milyon TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net kar çeyreklik bazda %266, yıllık bazda %52 arttı.
(Negatif) JANTS – Jantsa, 4Ç23 finansal sonuçlarını 18 milyon TL net zarar ile açıkladı. Şirket, bir önceki çeyrek 190 milyon TL net kar, bir önceki yılın aynı döneminde ise 86 milyon TL net kar açıklamıştı.
KCAER – Kocaer Çelik, servis merkezinin 120 bin ton/yıl olan kapasitesini %50 artışla 180 bin ton/yıl seviyesine yükseltecek yatırımını tamamladı ve yatırımı devreye aldı.
EREGL – Ereğli, ortalama 46,16 TL fiyattan 6,5 milyon adet pay geri aldı. İşlem sonucunda, sahip olunan payların sermayeye oranı %0,65 düzeyine yükseldi.
KBORU – Kuzey Boru, 1,9 milyon EUR tutarında sözleşme imzaladı. Tutar, 2024 yılı satış hedefinin %0,01’ine tekabül ediyor.
VIOP 30 Teknik Analiz
VIOP 30 Teknik Analiz
VIOP 30 Teknik Analiz
Nisan ayı VIOP 30 endeks kontratı, geçtiğimiz işlem gününde 9.936 puan seviyesinden günlük kapanış gerçekleştirdi. Bugün yukarı yönlü hareketlerde ilk olarak 10.060 ve ardından 10.200 puan seviyelerini takip edeceğiz. Aşağı yönlü olası hareketlerde ise 9.800 puan seviyesi ilk destek noktamızı oluştururken, ana desteğimiz 9.680 puan seviyesi.
BIST 100 Teknik Analiz
BIST 100 Teknik Analiz
BIST 100 Teknik Analiz
FX Teknik Analiz
FX Teknik Analiz
USD/TRY
Haftanın ilk işlem gününde GoÜ para birimlerinde alış ağırlıklı bir resmin ön plana çıktığı, TL’nin ise dolar karşısında %0,7 değer kaybederek Şili pezosundan sonra en fazla değer kaybeden ikinci GoÜ para birimi konumunda yer aldığı ve negatif ayrıştığı izlendi. Bu görünüm altında USDTRY paritesi dün 31,60 seviyesi üzerini test etmesinin ardından günü 31,5755 seviyesinden yükselişle tamamladı ve yeni bir rekora imza attı. Teknik göstergeler, kademeli yükseliş hareketine devam eden kurda kısa vadeye ilişkin olarak 30 – 33 bandını ön plana çıkarmaya devam ediyor.
EUR/USD
50 ve 100 GHO arasında işlem görmeye devam eden paritede teknik göstergeler kısa vadeli risklerin yeniden aşağı evrilmeye başladığının sinyalini veriyor. Bu çerçevede, 1,0831’den geçen ve kısa vadeli destek konumunda yer alan 100 GHO’yu yakından izliyoruz. Paritenin bu ortalamanın altına inmesi durumunda son üç haftadır devam eden yukarı yönlü hareket bir düzeltme olarak sınırlanabilir ve yeniden 1,08 altı hedef haline gelebilir. 1,0831 altında 1,0820 ve 1,0760 destekleri yer alırken, yukarıda ise 1,0865’ten geçen 50 GHO direnç konumunda bulunuyor.
XAU/USD
Son dönemde ons altının yeniden sağlıklı bir fiyatlama zeminine oturduğunu takip etmekle birlikte, alternatif getirilerdeki geri çekilmenin ve altındaki yükselişin devamını bekliyoruz. Rekor yüksek seviyelerin yakınında hareket eden ons altında yükselişleri sınırlandırabilecek önemli bir direnç yer almamakla birlikte, kısa vadede aralık ayı zirvesi olan 2145$ seviyesi ilk hedef olarak ön plana çıkıyor. Ons altına ilişkin beklentilerimizi detaylı bir şekilde ele aldığımız yazımıza Global Piyasalar bültenimizin Makroekonomik Gelişmeler bölümünden ulaşabilirsiniz.
XAG/USD
ABD’de gerileyen reel getiriler değerli metalleri olumlu etkilerken, gümüş fiyatlarının da haftanın ilk işlem gününde 23,95$ seviyesine kadar tırmanarak son iki ayın zirvesine çıktığı izlendi. Önemli hareketli ortalamaları ve kısa vadeli düşüş kanalını dün itibariyle yukarı yönlü kıran gümüşte teknik göstergeler yükseliş eğiliminin devamını işaret ediyor. Yukarı yönlü hareketin sürmesi durumunda 24$, 24,30$ ve 24,50$ dirençleri takip edilecekken, olası geri çekilmelerde ise ilk etapta 23,50$ desteği, ardından 23,30$’dan geçen 200 GHO ve 23,20$’den geçen 100 GHO takip edilecek.
Pay Alım Satım Tablosu
Pay Alım Satım Tablosu
Alıcı | Satıcı | Şirket | Türü | # lot | İşlem Fiyatı (TL) | İşlem sonrası sermaye içindeki payı |
AHMET BAKİ ÇAVUŞOĞLU | OYAYO | Piyasa | 98.348 | 31,80 - 33,90 | 6.27% | |
MAGEN | MAGEN | Geri Alım | 579.000 | 15,93 | 8.98% | |
AHGAZ | AHGAZ | Geri Alım | 300.000 | 13,69 | 0.42% | |
GEDIK | GEDIK | Geri Alım | 64.588 | 15,00 | 0.14% | |
AGROT | AGROT | Geri Alım | 510.000 | 33,85 | 0.25% | |
ENERY | ENERY | Geri Alım | 30.000 | 146,32 | 0.65% | |
NATEN | NATEN | Geri Alım | 43.100 | 60,00 | 0.32% | |
EREGL | EREGL | Geri Alım | 6.500.000 | 46,16 | 0.65% | |
MPARK | MPARK | Geri Alım | 30.000 | 166,37 | 9.31% |