Günlük Bülten

Günaydın. Küresel piyasalar dün akşam yayımlanan Fed tutanaklarında faiz indirimlerine ara verilebileceği mesajı ve Ukrayna – Rusya meselesi kapsamında gelişen haber akışından olumsuz etkileniyor. ECB Yönetim Kurulu üyesi Isabel Schnabel’in “faiz indirimlerine ara vermek ya da durdurmak” zorunda kalabileceklerine dair mesajı da Avrupa’da %2’lere varan satışlarda etkili oldu. İçeride ise küresel gelişmelere ek olarak siyasi gelişmeler ve yargıya intikal eden konu başlıklarının baskısı hissediliyor. Dün 9.950 direncini test ederek güne başlayan BIST 100 endeksi gün sonuna doğru haber akışına bağlı satışlarla 9.764 seviyesinden %1,6 düşüşle günü tamamladı. Aktif kurumlar bazında ise ağırlıklı yabancı satışlarıyla beraber 2,5 milyar TL civarında para çıkışı gördük. Bu sabah kısmi tepki alımları gelebilir ancak momentumdaki zayıflığın devam edeceğini düşünüyoruz. Günün ajandası sakin. İçeride tüketici güveni ve TCMB haftalık yabancı menkul kıymet işlemleri ile rezervler takip edilecek. Dışarıda ABD haftalık işsizlik maaşı başvuruları izlenecek. 5 yıl vadeli Türkiye CDS’leri 250 baz puan altında işlem görmeye devam ediyor.

AGESA: Şirket 2025 yılının Mart ayında brüt pay başına 5,56 TL kar payı dağıtma önerisinde bulundu.

AKGRT: Şirket 2025 yılında kar payı ödemesi yapmayacağını açıkladı.

ALARK: Alarko Holding, bağlı ortaklığı Alarko Tarım tarafından tarım ve seracılık sektöründe faaliyet göstermek üzere 250 bin TL sermayeli bir anonim şirket kurulmasına karar verildiğini açıkladı.

BERA: Bera Holding, bağlı ortaklığı Koveka Tekstil’in, Konya'da 4000 kW gücünde GES kuracağını açıkladı.

BIMAS (Negatif): Rekabet Kurulu şirkete 1,3 milyar TL idari para cezası kesmiştir. İndirimli şekliyle uygulanması durumunda ceza 972 milyon TL olarak ödenecektir. Ancak gerekçeli karar henüz açıklanmadığından hukuki yolların detayı henüz netleşmemiş olmakla birlikte şirketin yaptığı açıklamadan yola çıkarak cezaya kesin suretle itiraz edileceği bildirilmiştir.

BIOEN: Biotrend, kayıtlı sermaye tavanını 625 milyon TL’den 2 milyar TL’ye yükseltmek ve geçerlilik süresini 2029 yılına kadar uzatmak için SPK’ya başvuruda bulundu.

CEMTS: Çemtaş Çelik, 4Ç24 finansal sonuçlarını 10 milyar TL zarar ile açıkladı. Bu dönemde, şirketin cirosu bir önceki yılın aynı dönemine göre %32 daraldı. Ek olarak, 151 milyon TL net parasal kayıp baskı unsuru oluşturdu. 2024 yılında şirketin yurt içi satışları bir önceki yıla göre %7 oranında azalırken, yurt dışı satışları ise %21 arttı. Denge çubuğu satışları ise adet bazında %23 azaldı.

CWENE: CW Enerji, %100 iştiraki olan CW Kurumsal Hizmetler ve Pazarlama A.Ş.'nin kuruluş işlemlerinin tamamlandığını duyurdu.

GRSEL: Gürsel Turizm, Kocaeli-Çayırova'da bulunan 1.762 m² büyüklüğündeki arsayı 54 milyon TL bedelle yatırım amaçlı olarak satın aldığını duyurdu.

LIDFA (Sınırlı Pozitif): Şirket, 4Ç24 finansal sonuçlarını kurum beklentimizin hafif üstünde 200 milyon TL net kar ile açıkladı, böylece 2024 yılında 657 milyon TL net kar elde edilmiş oldu, geçen yıla oranla %16 artış kaydedildi. Şirketin faktoring gelirleri 2024 yılında %140 artışla 3 milyar TL oldu. Bu dönemde şirketin özkaynakları %72 büyüyerek 1,9 milyar TL oldu, özkaynak karlılığı ise %43,51 seviyesinde gerçekleşti.

LKMNH (Pozitif): Lokman Hekim, 4Ç24 finansal sonuçlarını 95 milyon TL net kar ile açıkladı. Şirket, bir önceki yılın aynı döneminde 418 milyon TL, bir önceki çeyrekte ise 11 milyon TL net kar ile açıklamıştı.  Aynı dönemde şirketin satış gelirleri, yıllık bazda %1 artış, çeyreksel bazda ise %3 azalış göstererek 730 milyon TL oldu. Operasyonel karlılık tarafında ise bir önceki çeyreğe paralel sonuçlar elde edildi. Şirket’in net borcunda ise bir miktar artış olduğu görülüyor. Ek olarak, şirket 2 taksit halinde hisse başına net 0,35 TL temettü ödeme kararı aldığını duyurdu. Böylece, brüt temettü verimi %2,09 oldu.

METUR: Metemtur Otelcilik, 4Ç24 finansal sonuçlarını 3 milyon TL net zarar ile açıkladı. Şirket, bir önceki yılın aynı döneminde 6 milyon TL net zarar, bir önceki çeyrekte ise 3 milyon TL net kar ile açıklamıştı.  Aynı dönemde şirketin satış gelirleri, yıllık bazda %60, çeyreksel bazda ise %86 azalış göstererek 8 milyon TL oldu.

MIATK: Mia Teknoloji, bağlı ortaklığı Tripy Mobility ile, Çin merkezli Suzhou Dynalion Technology arasında Türkiye'de ortak yatırım yapılması ve bir üretim tesisi kurulması amacıyla, paylaşımlı elektrikli bisiklet çözümleri tedariki ve satış haklarına ilişkin çeşitli alanlarda iş birliğine yönelik bir mutabakat zaptı imzalandığı açıklandı.

SNICA: Sanica Isı, yurt dışındaki müşterilerle yapılan sözleşmeler kapsamında 1.7 milyon USD tutarında radyatör, kombi ve boru grubu siparişi aldığını duyurdu.

ULUFA: Şirket 133,5 milyon TL olan çıkarılmış sermayesini iç kaynaklardan karşılanmak üzere 540 milyon TL’ye çıkarılması için SPK’ya başvuruda bulundu.

Saat 10:00’da şubat tüketici güven endeksi açıklanacak

Ocak ayına ilişkin öncü göstergelerin ekonomik aktiviteye yönelik zayıf sinyaller üretmesinin ardından şubat ayına yönelik öncü göstergeleri derlemeye devam ediyoruz. Hatırlanacağı üzere tüketici güven endeksi ocak ayında 81,3’ten 81 seviyesine gerilerken, verinin alt kalemlerinde yakından takip ettiğimiz ve iç talebe yönelik önemli göstergelerden biri olan "gelecek 12 aylık dönemde dayanıklı tüketim mallarına harcama yapma düşüncesine" ilişkin alt endeks ise 102,6 seviyesinden 99,4 seviyesine inmişti. Aralık ayı göstergelerinin, büyük ölçüde maliyet artışları öncesinde öne çekilen talep sebebiyle olduğunu düşündüğümüz bir aktivite canlanmasına işaret etmesini takiben, öncü göstergelerin 2025 yılı ilk çeyreğinde yeniden zayıflayan bir resim ortaya koymasını bekliyoruz. 2025 yılında yıllık büyümenin ikinci çeyreğe kadar zayıflamaya devam etmesini, ikinci yarı ile birlikte ise ivmelenmesini bekliyoruz. Yıl genelinde ise GSYİH büyümesinin %2,6 ile 2024 yılının altında gerçekleşeceğini tahmin ediyoruz.

TCMB rezervlerinin 5 milyar doların üzerinde artış kaydettiğini hesaplıyoruz

Bugün saat 14:30’da 7 – 14 Şubat haftasına ilişkin yabancı portföy hareketleri, para & banka istatistikleri ve TCMB uluslararası rezerv verileri açıklanacak. TCMB analitik bilançosu üzerinden yaptığımız hesaplamalar çerçevesinde TCMB brüt döviz rezervinin 7 – 14 Şubat haftasında 5,7 milyar dolar artarak 173,3 milyar dolara, net döviz rezervinin ise 5,4 milyar dolar yükselerek 77,7 milyar dolara çıktığını tahmin ediyoruz. Bugün açıklanacak olan resmi uluslararası rezerv verilerinin benzer bir resmi işaret etmesini bekleriz.

• Bir önceki haftaya ilişkin verileri hatırlayacak olursak: Yabancı yatırımcılar 31 Ocak – 7 Şubat haftasında hisse senedi piyasasında 49,6 milyon dolar, tahvil piyasasında ise repo işlemleri hariç 1,5 milyar dolarlık net satış gerçekleştirdi. Tahvilde geçen hafta gerçekleşen 1,5 milyar dolarlık yabancı çıkışı, 17 – 24 Ocak 2014 haftasında görülen 1,8 milyar dolarlık tahvil satışından bu yana son 10 yılın en büyük tahvil satışı olarak kayda geçti. Yabancı yatırımcının toplam tahvil stoku içerisindeki payı ise %8,6 seviyesinden %8,4’e indi. Aynı hafta içerisinde yerleşiklerin altın hariç parite etkisinden arındırılmış DTH’ları yaklaşık 3 milyar dolar artarken, yerleşiklerin altın dahil toplam DTH hesapları fiyat etkisinden arındırılmış olarak 3,2 milyar dolar yükseliş kaydetti. 31 Ocak – 7 Şubat haftasında TCMB net döviz rezervi 600 milyon dolar artarak 72,3 milyar dolara, brüt döviz rezervi ise 1,5 milyar dolar yükselerek 167,6 milyar dolara tırmandı. Aynı dönemde swap stoku 6,5 milyar dolardan 7,2 milyar dolara çıkarken, swap hariç net rezerv ise 65,2 milyar dolardan 65 milyar dolara geriledi.