21.01.2025
Günlük Bülten
Tacirler Yatırım
Detaylı PDF - 1.28 MBGüne Başlarken
Günaydın. ABD’de 2. Trump dönemi başladı. Trump’ın yemin töreninde verdiği mesajlar önceki söylemlerden çok farklı değildi, ancak gümrük tarifelerinin artırılması konusundaki ısrarı devam ediyor. Bununla beraber, bu artırımların kademeli olabileceğine dair yorumlar piyasa stresini yatıştırıyor. Bu sabah ABD ve Avrupa vadelileri pozitif bölgede, Asya’da da gene olarak olumlu bir görünüm var. Borsa İstanbul’da dün yine para girişi ve yüksek hacim ile 10 bin psikolojik direncinin üzerinde kapanış gördük. Bu sabah da olumlu havanın süreceğini ve 10.150 - 10.300 direnç bölgesine yönelimin devam edeceğini düşünüyoruz. Teknik göstergelerde iyileşmeler devam ediyor. Günün ajandasında, içeride Kabine toplantısı, hazine ihaleleri ve konut satışları izlenecek. Dışarıda, Trump’ın ilk icraatları mercek altında tutulurken, veriler tarafında Avrupa’da beklenti anketleri, ABD’de büyüme odaklı bazı veriler izlenecek. Haftanın devamında Türkiye'de PPK faiz kararı ve Moody’s’in Türkiye’nin kredi notuna dair açıklaması takip edilecek. PPK’dan 250 baz puan faiz indirimi, Moody’s’ten ise not artırımı bekliyoruz. Türkiye 5 yıl vadeli CDS primleri güne 272 baz puandan başlıyor.
Günlük Teknik Analiz Bazlı Hisse Önerileri
Şirket ve Sektör Haberleri
ANGEN: Anatolia Tanı ve Biyoteknoloji Ürünleri, 2024 yılında satılan Real-Time PCR kitler içinde Influenza A virüsü ve alt tiplerine ait ürünlerin adetsel oranının yaklaşık %11,6 olduğunu duyurdu.
DOAS: Doğuş Otomotiv, iştiraki olan Doğuş Bilgi İşlem ve Teknoloji Hizmetleri'nin 241,9 milyon TL olan ödenmiş sermayesinin 272,5 milyon TL'ye çıkarılacağını duyurdu. Artırılan nakdi sermayenin nominal bedel üzerinden 6,7 milyon TL’lik kısmının şirket tarafından karşılanacağı bildirildi.
DOFER: Dofer Yapı, 7,5 milyon TL tutarlı 3 yıl süreli yatırım teşvik belgesi aldığını duyurdu.
EGPRO: Ege Profil, mevcut sermayesinin %572 oranında artışla 81 milyon TL’den 545 milyon TL’ye yükseltilmesine ilişkin yaptığı başvurunun tescil edildiğini duyurdu.
KARSN: Karsan Otomotiv, Romanya Köstence Belediyesi ile toplam 22 adet 12 metre e-ATA araç ve 29 adet şarj istasyonu için yaklaşık 10,6 milyon Euro bedelli bir sözleşme imzalandığını duyurdu. Araçların teslimatının 2025 yılında gerçekleştirilmesinin planlandığı bildirildi.
KRGYO: Şirket, 330 milyon TL olan kayıtlı sermayesini %200 oranında bedelli arttırımı ile 660 milyon TL yükseltilmesine ilişkin için SPK’ya başvuruda bulundu.
KTSKR: Kütahya Şeker, 27 Eylül 2024 – 15 Ocak 2025 tarihleri arasında 374,6 bin ton pancar işleyerek 47,6 bin ton A şekeri ve 5,4 bin ton C şekeri üretti. Toplam üretim 53 bin ton olarak gerçekleşti.
NETAS: Netaş, Türkiye'de yerleşik bir müşteri ile süregelen iş ilişkisi çerçevesinde 2024-2029 dönemlerinde gerçekleştirilmek üzere yerli sunucu ürünlerinin satış, kurulum ve bakım/onarım desteğinin verilmesine yönelik 629 bin dolar tutarında sözleşme imzalandığını açıkladı.
PEKGY: Şirket, 2,5 milyar TL olan kayıtlı sermayesini %100 oranında bedelli arttırımı ile 5 milyar TL yükseltilmesine ilişkin SPK’ya başvuruda bulundu.
PRKME: Park Elektrik’in bağlı ortaklığı Konya Ilgın Elektrik, 2025 yılı dekapaj çalışmaları için 5 milyon m³ iş hacmi ve 88 TL/m³ başlangıç fiyatıyla sözleşme imzaladı.
SNICA: Sanica Isı, Türkiye'deki mevcut bayilerle gerçekleştirilen görüşmeler çerçevesinde toplam 157 milyon TL tutarında satış sözleşmesi imzalandığını duyurdu.
Ekonomi ve Politika Haberleri
Hazine bugün iki tahvil ihalesi düzenleyecek
Hazine ve Maliye Bakanlığı bugün 3 yıl vadeli TÜFE’ye endeksli ve 6 yıl vadeli değişken faizli iki tahvil ihalesi düzenleyecek. Hazine, dün düzenlediği 6 ay vadeli (23.07.2025 itfa tarihli, ilk ihraç) kuponsuz tahvil ihalesinde ROT satışlar dahil iç piyasalardan toplam 78 milyar TL borçlandı. İhale öncesinde piyasaya 10 milyar, kamuya ise 50 milyar TL tutarında ROT satış gerçekleştirildi. İhalede ortalama bileşik getiri %43,97 olurken, talep / satış rasyosu 2,8x düzeyine oluşarak yüksek bir talebi işaret etti. Dün gerçekleşen ihale ile birlikte Hazine’nin ocak ayında gerçekleştirdiği toplam iç borçlanma tutarı 214 milyar TL’ye yükseldi. Bugün gerçekleşecek olan iki ihalenin ardından Hazine 24 Ocak Cuma günü 1 yıl vadeli altın tahvili & 1 yıl vadeli altını dayalı kira sertifikası doğrudan satışları düzenleyecek ve ocak ayı iç borçlanma programını tamamlayacak. Hazine ve Maliye Bakanlığı’nın Ocak – Mart 2025 dönemi iç borçlanma stratejisine göre ocak ayı içerisinde 225,4 milyar TL’lik itfa karşılığında 6 ihale ve 2 doğrudan satış ile birlikte toplamda 293,8 milyar TL’lik iç borçlanma planlanıyor – öngörülen geri çevirme rasyosu %130.
Saat 10:00’da aralık konut satış istatistikleri açıklanacak
Konut satışları kasım ayında toplam 153.014 adet ile yıllık bazda %63,6 oranında artış gösterirken, bir önceki aya göre ise %7,3’lük bir düşüş kaydetti. İpotekli konut satışları kasım ayında 21.804 adet ile aylık bazda %3,4, yıllık bazda ise %315,7’lik güçlü bir yükselişi işaret etti. Toplam konut satışları içinde ipotekli satışların payı ise kasım ayında %12,8 seviyesinden %14,2’ye çıktı. Kasım 2023’te ayında aylık ortalama %42,15 olan ortalama konut kredi faizi Kasım 2024’te %41,24 ile yıllık bazda oldukça sınırlı bir düşüşü işaret etti. Konut kredi faizlerinde devam eden yüksek seviyelere rağmen ipotekli konut satışlarında yıllık bazda izlenen sert yükselişte, bir süredir reel olarak gerilemekte olan konut fiyatlarında gelecek dönende artış yaşanacağı beklentisinin etkili olduğunu değerlendiriyoruz. Kasım verinin detaylarına dönecek olursak: Yabancılara yapılan konut satışları kasım ayında yıllık bazda%8,2 oranında azalarak 2.151 olurken, yabancılara yapılan konut satışının toplam konut satışları içindeki payı %1,3’ten %1,4’e sınırlı bir artış gösterdi.
VIOP 30 Teknik Analiz
VIOP 30 Teknik Analiz
Ocak ayı VIOP 30 endeks kontratı, geçtiğimiz işlem gününde 11.472 puan seviyesinden günlük kapanış gerçekleştirdi. Bugün yukarı yönlü hareketlerde ilk olarak 11.600 ve ardından 11.700 puan seviyelerini takip edeceğiz. Aşağı yönlü olası hareketlerde 11.350 puan seviyesi ilk destek noktamızı oluştururken, ana desteğimiz 10.250 puan seviyesi.
BIST 100 Teknik Analiz
BIST 100 Teknik Analiz
İndikatör Yorum
Momentum (trendin ivmesini gösterir): 100 eşik değerine geri dönüyor. Şimdilik nötr.
MACD (orta vadeli trend göstergesi): MACD (26,12) satım yönünde, ancak dengeli. Nötr.
RSI (trendin gücünü gösterir): RSI yönünü yukarı çevirdi. Hafif Pozitif.
Hareketli Ortalamalar: BIST 100 endeksi yeniden tüm üssel ortalamaları üzerinde. Pozitif.
FX Teknik Analiz
FX Teknik Analiz
USD/TRY
Trump'ın göreve başladığı ilk gün ticaret tarifeleri adımı atmayacağı yönündeki haberler dün dolar endeksinde değer kayıpları yaratırken, GoÜ para birimlerinin büyük kısmı dolar karşısında değer kazandı. Türk lirası ise %0,4 kayıpla Arjantin pezosundan sonra en zayıf performans gösteren ikinci GoÜ para birimi konumunda yer alarak negatif ayrıştı. Haftanın ilk işlem gününü 35,5733 seviyesinden tamamlayan kurda, teknik göstergeler kısa vade için 35 – 36 bandını ön plana çıkarmaya devam ediyor.
EUR/USD
EURUSD paritesinin günlük grafiğinde yer alan kısa vadeli düşüş kanalı, yakın vade için 1,02 – 1,05 bandını ön plana çıkarıyor. Bu çerçevede kısa vadeli görünümde 1,02 – 1,05 bandında bir hareket beklemekle birlikte, teknik göstergeler ve euro-negatif temel dinamikler paritenin gelecek dönemde yeniden 1,03 seviyesi altına gerileme ihtimaline işaret ediyor. Dolayısı ile paritedeki riskleri aşağı yönlü görmeye devam ediyoruz. Teknik görünüm çerçevesinde 1,0350, 1,03 ve 1,0250 seviyeleri destek, 1,0425, 1,0470 ve 1,05 seviyeleri ise direnç konumunda.
XAU/USD
Eylül 2023’ten bu yana yükseliş kanalı içerisinde hareket eden ons altında, teknik göstergeler 2.630$ üzerinde kalındığı müddetçe kademeli yükselişin devam edebileceğini ve gelecek dönemde 2.630$ – 2.940$ bandının etkili olabileceğine işaret ediyor. 2025’te kazançların 2024 yılına kıyasla daha sınırlı kalacak şekilde devamını öngörmekteyiz. Trump politikaları netlik kazanana kadar kısa vadeli yön arayışları ön plana çıkabilecekken; olası geri çekilmelerde 2.710$, 2.693$ ve 2.670$ destekleri, yukarıda ise 2.730$, 2.750$ ve 2.770$ dirençleri izlenecek.
XAG/USD
Fed’in aralık toplantısının ardından yükseliş kanalını aşağı yönlü kırarak kısa vadeli bir düşüş kanalı oluşturan gümüşte aşağı yönlü riskler korunuyor. Gümüşte 30$ üzerindeki yükselişlerin bir trende dönüşebilmesi için 30,90$ seviyesindeki 100 günlük ortalamanın aşılması kritik önem taşıyor. Bu seviyenin üzerinde 31,16$ ve 31,50$ dirençleri öne çıkarken, geri çekilmelerde sırasıyla 30,45$, 30,15$ ve 29,85$ destek seviyeleri takip edilecek. Ayrıca, aralık ayında kırılan uzun vadeli yükseliş kanalının (grafikteki kırmızı kanal) ardından gümüşteki yükselişlere temkinli yaklaşmaya devam ettiğimizi belirtmek isteriz.