19.03.2024
Günlük Bülten
Tacirler Yatırım
Detaylı PDF - 718 KBGüne Başlarken
Günaydın. Japonya MB’nın 17 yıl aradan sonra faiz artırımına yönelmesi küresel carry trade (faiz arbitrajı) avantajını kısmen daralttı. Borsaların buna tepkisi, her ne kadar beklenen bir karar olsa da negatif. BIST’te zaten zayıf bir dönem geçiriyoruz. Son altı işlem gününü de negatif kapatan ve 50 günlük üssel hareketli ortalaması altına gerileyen BIST 100 endeksinde 8500 / 8700 bölgesini orta vadeli teknik görünüm açısından da kritik bir destek alanı olarak değerlendiriyoruz. Detaylı bakarsak, XU100 için destekler 8680, 8590 ve 8500, dirençler 8860, 8950 ve 9000. Türkiye 5 yıllık CDS’leri güne 313 baz puanla düne göre hafif yukarıda başlıyor.
Model Portföy
Günlük Teknik Analiz Bazlı Hisse Önerileri
Ekonomi ve Politika Haberleri
Hazine bugün mart ayı iç borçlanma programını tamamlayacak
Hazine ve Maliye Bakanlığı bugün 5 yıl vadeli sabit kuponlu tahvil ihalesi ve 5 yıl vadeli kira sertifikası doğrudan satışı düzenleyecek ve mart ayı iç borçlanma programını tamamlayacak. Hazine dün düzenlediği 2 yıl vadeli sabit kuponlu ve 5 yıl vadeli TÜFE endeksli tahvil ihalelerinde ROT satışlar dahil piyasalardan toplam 14,2 milyar TL borçlandı. Hazine ayrıca dün düzenlediği 2 yıl vadeli altın tahvili ve 2 yıl vadeli altına dayalı kira sertifikası doğrudan satışında 45,4 milyar TL’lik borçlanma gerçekleşti. Dün düzenlenen ihaleler ve doğrudan satışlar ile birlikte Hazine’nin ay başından bu yana gerçekleştirdiği toplam iç borçlanma tutarı 100,2 milyar TL’ye ulaştı.
- Hazine mart ayında 94,6 milyar TL’lik itfası karşılığında piyasalardan toplam 131,8 milyar TL’lik iç borçlanma gerçekleştirmeyi planlıyor – iç borç çevirme oranı %139 olarak planlanıyor.
Ocak Kısa Vadeli Dış Borç Stoku 174,9 milyar dolar oldu
Ocak Kısa Vadeli Dış Borç Stoku 2023 yıl sonuna göre %0,2 oranında azalışla 174,9 milyar dolar olarak açıklandı. Kısa Vadeli Dış Borç verilerinde özellikle “kalan vadeye göre kısa vadeli dış borç stoku” verisini, diğer bir deyişle orijinal vadesine bakılmaksızın vadesine bir yıl ve daha kısa kalan dış borçları yakından takip ediyoruz. Söz konusu rakam Ocak 2024 itibariyle 225,4 milyar dolar seviyesine geriledi. Bu rakamdan şube ve iştiraklere borçları çıkararak baktığımızda borç stokunun 205,8 milyar dolar olduğu görülüyor. Vadesine bir yıl ve daha kısa kalan dış borçlara, önümüzdeki 12 aylık cari açık beklentisini de ekliyoruz ve böylelikle Türkiye’nin önümüzdeki 1 yıllık süreçteki dış finansman ihtiyacını 240 milyar dolar civarında hesaplıyoruz. Bu hesaplamaya borç amortismanını, yani uzun vadenin bu yıla düşen kısmını da ekleyip baktığımızda ise brüt 275 milyar dolar gibi bir dış finansman ihtiyacının olduğunu görmekteyiz.
Konut fiyatları son iki yılın en yavaş yıllık artışını kaydetti
Konut Fiyat Endeksi ocak ayında aylık %2,3 ve yıllık %68 oranında artış kaydederek 1.190 seviyesine çıkarken, söz konusu yıllık artış Aralık 2021’den bu yana kaydedilen en yavaş artış oldu. Öte yandan aylık bazda kaydedilen %2,3’lük konut fiyat artışının ise ocak ayında üst üste üçüncü ayında da enflasyon seviyesinin altında gerçekleştiği dikkat çekti.
Şirket ve Sektör Haberleri
BRISA (Nötr): Bridgestone, 4Ç23 finansal sonuçlarını 1,85 milyar TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net kar, çeyreklik bazda %85, yıllık bazda %78 arttı.
ISMEN (-): İş Yatırım Menkul Değerler, 4Ç23 finansal sonuçlarını 1,6 milyar TL net zarar ile açıkladı. Şirket, bir önceki çeyrek 2,9 milyar TL, bir önceki yılın aynı döneminde ise 2,5 milyar TL net kar ile açıklamıştı.
MGROS (Nötr): Migros, 4Ç23 finansal sonuçlarını 4,6 milyar TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net kar, çeyreklik bazda %111 artarken, yıllık bazda %41 daraldı. Operasyonel tarafta enflasyon muhasebesinin negatif etkileri gözlemlenirken, 16,85 milyar TL finansal gelir ile net kar desteklendi.
TABGD (Hafif +): Tab Gıda, 4Ç23 finansal sonuçlarını 957 milyon TL net kar ile açıkladı. Açıklanan net kar, çeyreklik bazda %79, yıllık bazda %224 arttı.
AGESA: Agesa, şubat ayı brüt prim üretimi verilerini açıkladı. Şubat ayında, yıllık bazda %165 artışla 1,14 milyar TL brüt prim üretimi gerçekleşti.
ATAKP (Hafif -): Atakey Patates, 4Ç23 finansal sonuçlarını 4 milyon TL net zarar ile açıkladı. Şirket, bir önceki çeyrek 187 milyon TL, bir önceki yılın aynı döneminde ise 653 milyon TL net kar ile açıklamıştı.
BEYAZ: Beyaz Filo, pay başına brüt 0,22 TL temettü dağıtma kararı aldı. Temettü verimi %1 düzeyinde.
BRYAT: Borusan Holding, Borusan Yatırım’da sahip olduğu 373 bin adet payın kurumsal yatırımcılara satışını gerçekleştirdi. İşlem sonucunda, sahip olunan payların sermayeye oranı %36,6’dan %35,3’e düştü.
GLCVY: Gelecek Varlık Yönetimi, 401,4 milyon TL büyüklüğündeki 2 bireysel portföyün ihalesini en yüksek teklifi vererek kazanmıştır.
ISFIN: Fitch, İş Finansal Kiralama’nın uzun vadeli yabancı para cinsinden kredi notunu B-’den B’ye yükseltti, görünümünü ise “Durağan” dan “Pozitif” e yükseltti.
ORGE: Orge Elektrik, depolama ve EV şarj üretimi faaliyeti için kiralamış olduğu fabrikada depolama faaliyetleri başlatıldı. EV şarj üretimi operasyonlarına başlanması için makine ve teçhizat çalışmaları devam ediyor.
TCELL: Fitch, Turkcell’in kredi notunu B’den B+’ya yükseltti, görünümünü ise “Durağan” dan “Pozitif” e yükseltti.
THYAO: Fitch, Türk Hava Yolları’nın kredi notunu B+’dan BB-‘ye yükseltti.
VIOP 30 Teknik Analiz
VIOP 30 Teknik Analiz
VİOP 30 Teknik Analiz
Nisan ayı VIOP 30 endeks kontratı, geçtiğimiz işlem gününde 9.684 puan seviyesinden günlük kapanış gerçekleştirdi. Bugün yukarı yönlü hareketlerde ilk olarak 9.850 ve ardından 10.000 puan seviyelerini takip edeceğiz. Aşağı yönlü olası hareketlerde ise 9.500 puan seviyesi ilk destek noktamızı oluştururken, ana desteğimiz 9.400 puan seviyesi.
BIST 100 Teknik Analiz
BIST 100 Teknik Analiz
BIST 100 Teknik Analiz
Momentum (trendin ivmesini gösterir): 100 eşik değerinin hemen altında, yatay.
MACD (orta vadeli trend göstergesi): Satım bölgesinde devam ediyor.
RSI (trendin gücünü gösterir): “nötr” bölgede, fakat aşırı satım alanına yaklaşıyor.
Hareketli Ortalamalar: BIST 100 endeksi, 50-g hareketli ortalamaların altında. Orta vadeli görünümde de bozulma riski artıyor.
FX Teknik Analiz
FX Teknik Analiz
USD/TRY
Haftanın son işlem gününde dolar endeksi günü 103,60 seviyesinden yükselişle tamamlarken, GoÜ para birimlerinin tamamına yakınında değer kayıplarının etkili olduğunu izledik. Türk lirası ilse dolar karışında %0,6’lık kayıpla en zayıf performans gösteren GoÜ para birimleri arasında yer alırken, USDTRY paritesi ise günü 32,31 seviyesi civarından yükselişle tamamladı. Türkiye 5 yıllık CDS primi ise 310,98 baz puandan 313,40 baz puana yükseldi. Teknik göstergeler kurda kısa vadeye ilişkin olarak 30 – 33 bandını ön plana çıkarmaya devam ediyor.
EUR/USD
Kanal kırılması sonrasında kısa vadeli düşüş eğilimini koruyan EURUSD paritesi haftanın ilk işlem gününde 1,0866 seviyesine kadar gerileyerek yaklaşık son iki haftanın en düşük seviyesine indi. Geçtiğimiz hafta içerisinde yükseliş kanalını aşağı yönlü kıran EURUSD paritesinde kısa vadeli yön yeniden aşağı dönmüş durumda. Paritedeki geri çekilmenin devam etmesi durumunda aşağıda 50 ve 100 günlük ortalamaların oluşturduğu 1,0850 – 1,0860 destek bölgesi takip edilecek. Bu bölgenin aşağı yönlü kırılması satışların derinleşmesine yol açabilir.
XAU/USD
Ons altında dün 2146,19$ seviyesine doğru bir geri çekilme hareketi görsek de kayıpların kısa süre içerisinde telafi edildiğini ve altının günü 2160$ seviyesi üzerinden yükselişle kapandığını takip ettik. Teknik göstergeler mart başından bu yana görülen sert yükselişlerin ardından bir süre bu tür düzeltme hareketlerinin etkili olabileceğini işaret ediyor. Teknik görünüm yakın vadede 2125$ – 2180$ bandında bir hareketin ön planda olabileceğini işaret ediyor. Faiz indirimlerine yaklaştıkça alternatif getirilerdeki gerilemenin ve değerli metallerdeki yükselişin güçlenebileceği görüşündeyiz.
XAG/USD
Haftanın ilk işlem gününde 25$ civarında dalgalı bir seyir izleyen gümüş günü 25,04$ seviyesinden tamamladı. Altın / gümüş rasyosunda 91 seviyesinden 86 seviyesi altına varan sert geri çekilme hareketi değerli metallerdeki yükseliş eğiliminde gümüşün performansının daha güçlü olduğunu ön plana çıkarıyor.Ay başında kısa vadeli düşüş kanalını ve önemli hareketli ortalamaları yukarı yönlü kıran gümüşte 25$ – 25,25$ direnç bölgesini izlemeye devam ediyoruz. Yükseliş eğiliminin devam etmesi açısından bu bölgenin aşılması önem arz ediyor.
Pay Alım Satım Tablosu
Pay Alım Satım Tablosu
Alıcı | Satıcı | Şirket | Türü | # lot | İşlem Fiyatı (TL) | İşlem sonrası sermaye içindeki payı |
BORUSAN HOLDING | BRYAT | Piyasa | 372.692 | 35.31% | ||
MPY | GSDHO | Piyasa | 576.253 | 4,07 | 5.05% | |
AGROT | AGROT | Geri Alım | 3.237.599 | 30,00 - 34,00 | 0.55% | |
IZMDC | IZMDC | Geri Alım | 1.000.076 | 6,23 | 2.42% | |
PEKGY | PEKGY | Geri Alım | 800.000 | 25,23 | 0.14% | |
LKMNH | LKMNH | Geri Alım | 50.000 | 59,25 | 1.15% | |
SMRTG | SMRTG | Geri Alım | 10.000 | 56,28 | 0.08% | |
GEDIK | GEDIK | Geri Alım | 250.000 | 14,08 | 0.40% | |
AHGAZ | AHGAZ | Geri Alım | 311.087 | 13,59 | 0.59% | |
ENERY | ENERY | Geri Alım | 37.277 | 145,34 | 0.77% | |
DMRGD | DMRGD | Geri Alım | 150.000 | 14,00 | 1.62% | |
ORGE | ORGE | Geri Alım | 10.000 | 70,50 | 0.013% | |
MPARK | MPARK | Geri Alım | 28.000 | 181,36 | 9.45% |