Global Piyasalar Bülteni

• İsrail’in Gazze’ye operasyonunda can kaybı artarken insani yardım için operasyona ara verilmesi çağrıları devam ediyor.
  ABD Başkanı Joe Biden, İsrail Başbakanı Netanyahu ile operasyonlara “taktik ara verilmesi” imkanını görüştü.
• Almanya’da Fabrika Siparişleri eylül ayında aylık bazda %1,5’lik düşüş beklentisine karşın %0,2 artış gösterirken, ağustos ayı verisinin ise %3,9’dan %1,9;’a revize edildiği takip edildi. Fabrika Siparişleri yıllık bazda ise %4,3’lük keskin bir düşüşü işaret etti ve %3’lük daralma beklentisinin üzerinde bir gerileme kaydetti. Ağustos ayı verisinin ise -%4,2’den -%6,3’e revize edildiği ve ekonomik daralma yönündeki sinyallerin derinleştiği izlendi.
• Almanya’da dün açıklanan ekim ayı nihai PMI verilerine göre Hizmet PMI Endeksi 48 seviyesinden 48,2 seviyesine, Bileşik PMI Endeksi ise 45,8 seviyesinden 45,9 seviyesine revize edildi. Euro Bölgesinde ise Hizmet PMI Endeksi dünkü revize verilerde 47,8, Bileşik PMI Endeksi ise 46,5 olarak korundu. 50 eşik değerin oldukça altında kalmaya devam eden PMI verileri ekonomik aktivitedeki zayıflığın sürdüğüne işaret ediyor.
• Çin’de Ekim ayında dış ticaret fazlası 56,5 milyar dolarla 82 milyar dolar olan tahminlerin çok altında açıklandı. İhracat %6,4 azalarak %3,3 olan düşüş beklentisinden daha kötü bir performans ortaya koyarken, %5 azalması beklenen ithalatta ise %3 artış görüldü.
• Avustralya Merkez Bankası, dört aylık bekle – gör döneminin ardından, piyasa beklentilerine paralel faizi 25 baz puan arttırarak %4,35’e çıkardı ve enflasyonu kontrol altına almak için gerekirse daha fazla sıkılaştırmaya gidebileceğini ifade etti.
• Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari fiyat baskılarının azaldığına dair pozitif sinyaller gelmesine rağmen enflasyona
  karşı zafer ilan etmek için çok erken olduğunu söyledi. Kashkari “‘Bu işi bitirdik, çözdük” diyebilmemiz için daha fazla veriye ve ekonominin nasıl evrildiğini görmeye ihtiyacımız var” açıklamasında bulundu.
• Avrupa Merkez Bankası (ECB) üyesi ve Avusturya Merkez Bankası Başkanı Robert Holzmann, ECB'nin enflasyon konusunda tetikte olması ve gerekirse faiz oranlarını yeniden yükseltmeye hazır olması gerektiğini belirterek, faiz oranlarının yakın zamanda düşürülmeyeceği uyarısında bulundu.
• ABD’den geçtiğimiz hafta içinde gelen zayıf veriler ve Fed Başkanı Powell’ın FOMC toplantısı sonrasındaki ifadelerinin beklenenden “daha az şahin” olması dolar endeksinde cuma105 seviyesi altına varan bir geri çekilme yaratmıştı. Haftanın ilk işlem günün de endeksin görece zayıf seviyelerdeki hareketini koruduğu ve 105 civarında yatay bir seyir izlediği takip edildi. 105 seviyesinin önemli bir destek olduğu dolar endeksinde günlük kapanış bazında bu seviye üzerinde kalındığı takdirde yönün yukarı dönmesi ve kısa vadede yeniden 106 seviyesi üzerinin hedeflenmesi beklenebilir.
• Cuma günü %4,50 altını test eden ABD 10 yıllıklar dün yeniden %4,65 üzerine yükseldi ve üç günlük düşüşün ardından günü %4,6560 seviyesinden yükselişle tamamladı.
• Suudi Arabistan Aralık 2024'e kadar sürdüreceği günlük 500 bin varil azaltma kararına ek olarak aldığı 1 milyon varillik kesintiyi yıl sonuna kadar devam ettireceğini teyit ederken, Rusya da petrol ihracatında uyguladığı günde 300 bin varillik azaltımı yıl sonuna kadar sürdüreceğini tekrarladı. Petrol fiyatlarındaki görünümü ele aldığımız analizimi bültenimizin Makroekonomik Gelişmeler bölümünde bulabilirsiniz.
• Güne yükselişle başlayan ABD borsalarının kapanışta da primli seyrettiği takip edildi. Dow Jones endeksi %0,10 artışla 34.095,86 puandan günü tamamlarken, S&P 500 endeksi %0,20 artarak 4.366,95 puana ve Nasdaq endeksi %0,30 artışla 13.518,78 puana yükseldi.
• Avrupa borsaları haftanın ilk işlem gününü düşüşle tamamladı. Kapanışta, gösterge endeks Stoxx Europe 600 %0,16 düşüşle 443,52 puana geriledi. Fransa'da CAC 40 endeksi %0,48 değer kaybederek 7.013,73 puandan, Almanya'da DAX endeksi %0,35'lik düşüşle 15.135,97 puandan ve İtalya'da FTSE MIB 30 endeksi ise %0,29'luk değer kaybıyla 28.592,6 puandan kapandı. İngiltere'de FTSE 100 endeksi değişiklik göstermeyerek 7.417,76 puandan kapandı.

Suudi Arabistan ve Rusya petrol arzı kesintilerine bağlı kalacaklarını teyit etti

Suudi Arabistan ve Rusya, petrol arzı kesintilerine yıl sonuna kadar bağlı kalacaklarını ve arzı sıkı tutacaklarını teyit etti. Suudi Arabistan Aralık 2024'e kadar sürdüreceği günlük 500 bin varil azaltma kararına ek olarak aldığı 1 milyon varillik kesintiyi yıl sonuna kadar devam ettireceğini teyit ederken, Rusya da petrol ihracatında uyguladığı günde 300 bin varillik azaltımı yıl sonuna kadar sürdüreceğini tekrarladı.

Ekim ayı içerisinde haziran ayından bu yana sürdürdüğü yükseliş kanalını aşağı yönlü kıran Brent petrolde teknik ve temel dinamikler risklerin aşağı yönlü olduğunun sinyalini veriyor. Ancak, piyasalarda ekim ayında artan jeopolitik riskler petrol fiyatlarındaki volatiliteyi artırırken, Orta Doğu’da devam eden savaş nedeniyle fiyatlar üzerindeki yukarı yönlü risklerin varlığını koruğunu ifade etmek gerekiyor. Global talep koşullarındaki daralma fiyatlardaki yükselişin kalıcılığı önünde en önemli engel olarak ön plana çıkarken, derinleşen durgunluk sinyalleri ve Çin’den gelen verilerin önemli bir toparlanmaya işaret etmiyor oluşu ile birlikte fiyatların Haziran – Eylül dönemindeki ralliyi devam ettirmek için yeni hikâye bulmakta zorlandığı gözlemleniyor. Bu çerçevede küresel makroekonomik konjonktürün petrol fiyatları açısından destekleyici olmadığını görüyoruz. Ancak jeopolitik unsurların burada halen risk oluşturduğunu ve Orta Doğu’daki savaşın yayılma riski taşıma ise birlikte gelişmelerin yakından izlenmesi gerektiğini düşünüyoruz.